从越南工厂到墨西哥库房我国出海企业的供应链外迁图谱

liukang202412小时前166.SU吃瓜125

文丨何洋

【亿邦原创】本年3月初，杜宏林再次飞往东南亚，在越南、马来西亚、泰国深化评价能否将部分供应链从国内搬迁至此。

尽管两年前他就开端考虑这件事，并数次飞往当地进行调查，但直至本年，美国新任总统特朗普一上马就宣告对我国产品加征关税，他意识到“拓荒海外供应链得提速了”。

杜宏林的公司是亚马逊美国站大卖家，一起也经过当地经销商进入线下商场，此次加征关税天然会对其带来不小的影响。为了涣散潜在危险，拓荒新商场以及把部分供应链外迁至不受关税壁垒影响的当地，是他最中心的两个应对方案——而比较于拓荒新商场（可从添加亚马逊站点着手），外迁供应链前期难度更高、更为扎手。

面临关税壁垒骤升，我国出口企业——不管传统外贸企业仍是跨境电商企业，必然寻求供应链重构。其间一个重要办法便是出产基地多元化。杜宏林不是个例，且与许多同行比较，他的举动速度现已慢了。

嘉御本钱创始人、董事长卫哲此前就表明，“咱们投的（跨境）企业要求每年都有部分供应链外迁，做得比较快的，现已有20%产能在海外了，做得比较慢的还在建厂”。

在其看来，供应链是否要外迁，首要看两个目标：一是年出售规划，二是美国事务量占比。“假如有必定体量，在美国加关税的状况下，把供应链外迁将更具优势；假如年出售额仅有一两个亿，暂时不必考虑，不然将因小失大。假如美国事务占比到达50%及以上，那么供应链至少需求预备好外迁20%-30%。”

而就在当地时刻4月2日下午，美国特朗普政府又宣告了酝酿已久的“对等关税”方案，包含：

1、对一切国家征收10%的“基准关税”（美国东部时刻4月5日0时01分收效）；

2、对美国交易逆差最大的国家征收个性化的更高关税（美国东部时刻4月9日0时01分收效），如对我国产品征收34%的关税、对欧盟产品征收20%的关税、对越南产品征收46%的关税、对日本产品征收24%的关税、对泰国产品征收36%的关税等；

3、没有将加拿大和墨西哥列入新的对等关税名单，但此前宣告的针对特定职业的关税依然适用（如对进口轿车征收25%的关税）。

紧接着，当地时刻4月9日，白宫发言人表明，从美东夏令时刻4月9日00:01起，美国将对我国出口到美国的产品进一步加征关税，其关税税率将到达104%。4月10日，美国总统特朗普又在社媒上宣告对我国产品关税税率进一步进步到125%，一起对部分国家暂停“对等关税”90天以进行商洽。

这标志着美国交易方针产生根本性改动，国际交易将迎来历史性拐点。尽管终究成果还难以预料，但关税全面上涨必定会让美国零售商、进口商及顾客落井下石，其他国家对美交易比重较大的企业也将遭到极大的冲击。除了肉眼可见的本钱上涨、定价上涨，对我国外贸企业来说，也需求进一步考虑、评价供应链全球化网络布局以增强灵敏性。

在此，亿邦动力盘点总结了近20家各类型、各品类头部出海企业布局海外供应链的状况，以供广大读者参阅。

供应链全球化，没人能独善其身

2018年后，美国对华进口均匀关税大幅上涨。揭露数据显现，到2023年，我国被美国额定加征关税的产品规划占比约为48%；截止到2023年6月，美国从我国进口的应税产品的均匀关税税率约为19.3%，远高于2018年头的2.3%（最惠国关税税率）。

美国作为全球最大的经济体，一向是我国重要的出口商场。依据我国海关总署的计算，2024年全年，我国对美国出口5246.56亿美元，同比添加4.9%。从机电产品、纺织制品、塑料制品，到家具、玩具、轿车及零部件、手机及相关设备，再到钢材、化学工业产品等等，我国制作简直充满着美国日子的方方面面。

关税大幅上涨，最直接的影响便是显着添加我国出口企业的本钱、削弱我国产品的竞赛力，导致我国对美出口的缩短。因而，近年来，不少制作企业开端将部分产能搬运至其他国家来躲避高额的关税。

从消费品职业来看，我国出口至美国的玩家可大致分三类：传统外贸工厂（含工贸一体型出口商）、跨境电商零售出口商、从国内商场扩展至海外商场的零售商（即内贸转外贸）。这其间，不管企业是否进入制作环节，都难以在交易壁垒骤升的状况下独善其身。因而，各类玩家都在被频频问及“是否受关税晦气要素影响”、“是否考虑海外出产”等问题。

亿邦动力盘点近20家头部企业的状况发现，大部分都是“已在海外布局产能”、“已设海外出产基地”，仅有少量表明“已对多区域供应链协作进行技术储藏”、“会视状况和谐海外供应链”。

比方，由跨境电商发家的全球化新品牌安克立异，本年3月，在出资者在互动渠道上被问到“是否会由关税等外部环境较有利的国家或区域的代工工厂出产产品”时，其清晰表明，“自关税方针调整以来，公司敏捷呼应，进一步加速了相关办法的落地施行，现在已在海内外布局供货商产能，并将继续优化资源装备，以习惯不断改动的商场环境”。

相同发家于亚马逊的致欧科技，上一年8月在经过电话会议招待安排代表调研时就说到，公司2024年下半年添加行动中的一个长时间行动便是，在产品收购本钱方面，进一步进步供应链向东南亚搬运的力度。“从东南亚出货到美国的到仓本钱较低，跟着后续的收购量继续加大，改进的效果会愈加显着”。

服饰类跨境大卖家子不语也将添加海外产能，本年年内公司的全球化供应链就会初现雏形。其在最新发布的2024年财报中说到。“2025年将以更厚实的根本盘、更高效的资源装备、更敞开的生态协作来面临日益剧烈的竞赛和复杂多变的微观环境，咱们将紧跟AI浪潮、深化品牌建造、拓宽多元化出售途径、布局全球供应链、加强安排力建造，以安定并扩展本身的竞赛优势”。

比较于这几家选用“自主研制+外协出产”形式的跨境玩家，一些有自有工厂、更多参加到出产环节的品牌，则在供应链全球化布局上更为活跃。

以智能清洁家电赛道几家头部品牌为例：追觅科技扫地机事业部总裁孟佳在AWE2025期间就对外表明，追觅科技在东南亚、墨西哥都有工厂，而且现在现已在预备美国本地化出产，下一步也预备在中东非等区域布局工厂；科沃斯副董事长、服务机器人CEO钱程在承受媒体采访时也泄漏，从本年开端，科沃斯会视状况和谐海外供应链，下降关税进步带来的影响；石头科技发表招待安排调研的公告中也说到，针对美国关税方针的影响，石头科技现已提早布局，在越南与代工厂协作，并多维度评价关税方针对事务的潜在影响，探究最具功率的应对方案。

除了我们电赛道，其他品类的头部企业也有相似动作。比方，2024年11月，极米科技就宣告将在越南南定省美顺工业区出资1300万美元（近1亿元）建造投影机出产基地。

此外，更多从传统外贸事务、OEM工厂发家的出海企业，则更早、更多地做了海外产能的布局。

人体工学椅赛道的乐歌股份，2024年2月曾在出资者互动渠道表明，公司较早就对全球微观局势和外部环境进行了剖析和研判，于2015年起出资建造越南出产基地，并于2016年末投产，现在完成了国内中心制作，海外外围制作的形式。

东西职业头部玩家巨星科技，本年3月在出资者联系渠道上被问及“美国加征关税对公司事务是否构成严重影响”时，其表明，公司一向亲近重视关税的改动，活跃布局海外产能以应对关税危险，现在在泰国、越南、柬埔寨的产能已投入使用，将逐渐掩盖对美出口事务；一起为满意新增订单需求，公司将继续投入产能全球化布局；公司还活跃拓宽“一带一路”国家事务，取得了超预期添加。

纺织品职业的江苏国泰发表的招待安排调研的公告中也说到，公司经过加速海外布局战略，建造海外出产基地，完成全球供应和收购，以削减关税加收的影响。据悉，其活跃推动货源基地国际化布局，在缅甸、柬埔寨、越南、孟加拉、埃及、肯尼亚、约旦等多个“一带一路”要害节点建造货源基地，并继续推动公司从“我国供应链整合”向“国际供应链整合”改动。

袜业巨子健盛集团从2013年开端出产基地海外布局，现在在越南海防、兴安、清化规划建造了三大出产基地，而且，2024年又在越南建造新的出产基地。

从事健康坐具研制制作的永艺股份，在与全球多家知名品牌长时间展开ODM协作的一起，活跃开展跨境电商事务和自主品牌建造，旗下主打人体工学椅的跨境品牌UE便是亚马逊类目头部品牌。其于2018年就开端“走出去”，现在已构成我国、越南和罗马尼亚的三大出产基地的联动。

从事塑料餐具外贸出口的家联科技，近年来大力开展跨境电商，产生许多亚马逊家居类意图爆。2024年其在承受安排调研时也表明，在美国设有工厂，并于2023年在泰国出资建造出产基地，活跃布局海外产能，这有利于公司愈加灵敏地应对微观环境动摇、工业方针调整以及国际交易格式或许带来的晦气影响。

不锈钢真空保温器皿制作商哈尔斯，除了在国内浙江永康市、杭州临安、安徽蚌埠各有工厂，也呼应客户“多国收购的需求”，活跃推动着供应链出海。2022年，哈尔斯便成立了首要接受海外订单的全资子公司——“哈尔斯(泰国)有限公司”，该项目一期工程现已建成投产，二期工程估计2025年全面建成投产。本年，哈尔斯还携手美云智数发动了“泰哈工厂自动化立体库房建造”项目，必定程度上为东南亚制作业树立了智能仓储标杆。

产能外迁何处？

越南最热，但近期也迎来好事多磨

全体看，外贸企业挑选在哪里布局海外产能首要考虑三大要素：一是当地条件，包含相关基础设施、出产要素本钱及工业带集群优势等；二是税收方针及交易方针，尤其是美国对该国进口产品的税率；三是与出口意图地国的地舆间隔及交通。

“电子拼装向东南亚搬迁，纺织服装向南亚、非洲涣散，轿车整机和电池厂出资北美……”这是常常撒播在业界的各几个代表职业对应的供应链外迁方向。这种全球供应链再装备无疑成为了企业减轻关税冲击的实际挑选。

从近年来我国企业出海建厂的趋势来看，东南亚因为年青的人口结构、快速的经济添加和较低的出产本钱等优势，成为了电子电器、纺织服装、家具家居、轿车零部件等职业的抢手意图地；墨西哥则凭仗地舆位置接近美国、有较好的基础设施和相关工业人才储藏等优势，成了电子产品、轿车制作、食品饮料加工等职业的抢手意图地；东欧的捷克、波兰等国，因为地舆位置优势、欧盟方针优势、相对其他欧洲国家更低的人力本钱优势等，成为我国企业出海商场的出产基地。

亿邦动力从此次盘点的近20家企业海外产能布局地来看，东南亚、南亚、非洲、北美、欧洲均有触及。其间，越南是招引我国企业出资建厂、布局外协出产基地最抢手的国家，一切企业中，至少有一半（即10家）都在越南有所进入，包含科沃斯、石头科技、极米科技这类智能家居产品玩家，巨星科技、创科实业等东西类企业，江苏国泰、健盛集团等纺织服装类企业，永艺股份、恒林家居等我们居类企业，以及道通科技这样的轿车零部件企业。

别的，20家企业中在泰国、柬埔寨布局产能的企业也各有3家，加之缅甸以及其他未泄漏详细国家名的，东南亚名副其实的成为了我国企业出海建厂或许布局供应链的第一大基地。

此外，北美的美国、墨西哥，欧洲的捷克、罗马尼亚，也招引了我国企业前往布局产能。

越南是本次盘点中的“最热”并不意外。上一年，路透社的一份报导就指出，在美国进步关税以削减从我国进口的一起，美国从越南的进口却在激增，而越南的大部分出口依赖于我国的输入（越南从我国进口的增幅与越南对美国出口的增幅简直同步）。这意味着，不少我国制作商正经过越南“曲线出口”至美国。

与此一起，墨西哥尽管不是此次盘点的20家企业布局海外产能的焦点，但因为地舆位置和美墨加协议的优势，它一向也是我国企业出口至美国的重要“跳板”。有数据显现，2023年已有33家我国轿车零部件供货商在墨西哥设厂。此外，我国企业对墨西哥集装箱运输量在2023年添加33%，2024年前7个月再增26%。

不过，值得一提的是，4月2日美国宣告新的“对等关税”方针方案后，我国企业搬迁供应链的意图地格式或许会产生新的变数——东南亚多国将被征收相对更高的关税，非洲、拉美、中东国家的税率则遍及低于东南亚国家。此外，墨西哥、加拿大和美国之间的USMCA自在交易协议的产品也不在此次美国宣告的“对一切国家施行10%基准关税税率”的掩盖范围内。

详细来看，美国方案向越南（46%）、泰国（36%）、印尼（32%）、马来西亚（24%）、柬埔寨（49%）、新加坡（10%）这东南亚六国征收的新关税税率都大大高于以往。

“咱们产品客单价相对比较高，假如再因关税本钱添加而进步价格，或许在C端的竞赛力会下降。咱们原本想把供应链搬迁一部分，但现在也有很大的不确定性。”一位电子科技产品类目出海企业创始人直言。

另一家做大件产品的出海企业高管也向亿邦动力表明，公司刚走通从东南亚做转口交易至美国商场的路途，构成了国内中心制作+海外外协出产的形式。“若现东南亚国家也面临着关税进步的问题，那接下来或许会更聚集于国内出产——我国供应链的内部调整才能之强、功率进步速度之快，都会优于比其他国家。”

但是，“方针变脸”的速度也是我们始料未及的。就在特朗普发布“对等关税”方案的两天后，越南方面表明正与美国进行零关税的商量。到4月10日，越南政府声明称，美国和越南赞同发动交易协议商洽，赞同彼此撤销非关税壁垒。

从躲避关税壁垒到归纳效益考量

重估供应链全球化布局中心

躲避关税与交易壁垒，这天然是我国出口企业向海外搬迁产能的一个直接意图。

比方，为了避开美国301关税（注：301关税是指依据美国交易法中的“301条款”所采纳的一种交易办法，被美国用来应对它以为的“不公平交易”行为，经过进步关税、约束进口等手法来维护美国国内工业和商业利益。），一些电子产品制作商首先将产品运至马来西亚，进行终究安装或换柜操作，处理马来西亚产地证，然后再将其以马来西亚产品的名义出口至美国。

再比方，为了应对欧盟的反倾销税，许多我国出口企业会采纳在欧洲建厂，或许与当地企业协作出产（包含找第三方代工），以下降关税本钱并进步本地化。像比亚迪和奇瑞这两家我国轿车企业就挑选在欧盟直接建厂投产，小鹏和广汽则挑选了经过第三方代工的方法来躲避关税。

但向海外搬迁产能的意图也不止于此。本钱优化（廉价的劳动力或原材料）、靠近商场、合规与品牌晋级都是背面重要的考量要素。

比方，某东西类企业的负责人就指出，多年来公司已构成了“我国+东南亚+墨西哥”的多区域供应链布局，可以有效地涣散地缘政治危险，防止单一国家方针动摇所带来的冲击。

一起，在供应链上，挑选在一个靠近商场的第三国进行“中转”，也对出口企业起着降本增效的效果。比方，不少美国商场事务量占比较大的企业都在墨西哥树立库房贮存货品或许直接进行出产，一方面，从墨西哥发货至美国接近于美国本乡发货的时效，可以有效地缩短产品交给周期；另一方面，以墨西哥库房作为退换货中心，也可以削减物流和退换货本钱。

此外，一些出口企业在全球化开展的过程中，也会经过本乡化出产来取得“Made in USA/EU”标签，再叠加“德国研制”、“法国规划”等元素，添加产品招引力，进步品牌溢价才能。

不过，关于海外产能布局的探究，不少企业也反映了“差强人意”的无法感。比方，一家E-bike企业创始人就告知亿邦动力，去东南亚做出产，尽管人工廉价，但功率低下；去欧洲做出产（拼装），人工本钱又特别高。

在其看来，海外供应链对人力、资金链的检测都是非常大的，“我国供应链一年可以转4次，但海外供应链只能转2次”。因而，从归纳效益考虑，没有任何一个国家可以代替我国供应链，海外供应链仅起到备份效果。

许多出口大品类的中心工业链、配套体系以及熟练工人集体依然首要会集在我国，这是短期内无法改动的现实。它也解说了为什么当美国宣告“对等关税”方案，要对全球首要制作基地遍及进步关税壁垒，我国出口企业相对愈加淡定。

正如一位业界人士所言：未来，为了涣散危险，我国企业关于供应链全球化、多元化的布局不会中止，但不会仅仅简略的地舆位置搬迁，而是要进行更深层次的结构性优化，经过精益化的内部管理和灵敏的外部协作，利用好原材料价格动摇、物流本钱动摇、汇率改动、方针等多种手法体系性地消化本钱压力。

“当然，面临高关税环境，除了经过操控本钱来保持竞赛力，更重要的是产品晋级涨价，经过进步产品的研制、规划、质量、服务等方面添加产品附加值，以对冲价格的上涨。”上述人士弥补道。

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